Присоединяйтесь к нам

Свяжитесь с нами (наш номер в мессенджерах: + 7 (921) 446-25-10)
×
Для отправки сообщения требуется регистрация.
Пожалуйста, перейдите в форму регистрации или авторизуйтесь на сайте.
×
Ваш запрос отправлен. В ближайшее время с вами свяжутся менеджеры Cbonds. Спасибо!

Cbonds Pipeline: Напряжение нарастает

12 марта 2014 | Cbonds

ДЕБЮТ НА РЫНКЕ

Завтра на бирже состоится размещение дебютных выпусков компании ХОРУС ФИНАНС и УНИВЕР Капитал. ХОРУС ФИНАНС в пятницу закрыл книгу заявок по нижней границе объявленного диапазона, установив ставку первого купона на уровне 13% годовых. Объем эмиссии составляет 5 млрд рублей. Андеррайтером размещения назначен НОМОС-Банк.

УНИВЕР Капитал планирует разместить 2 млрд рублей сроком на 5 лет. В отличие от предложения ХОРУС ФИНАНС, выпуск данного эмитента является закрытым и размещается в пользу компаний ИК "Ди Си Кэпитал", IC Vostok Capital Limited и ИК "Миллениум". Ставка купона определена на уровне 12% годовых.

НАПРЯЖЕНИЕ НАРАСТАЕТ

Будущее tapering зависит в первую очередь от американского рынка труда, поэтому на прошлой неделе к нему было предъявлено самое пристальное внимание. В феврале в США было создано 175 тыс. рабочих мест (прогноз – 149 тыс.), а уровень безработицы поднялся на 0,1% до 6,7%. Инвесторы были рады таким данным, т.к. достижение целевого уровня безработицы - 6,5% поднимет вопрос о повышении процентных ставок и более быстром сворачивании QE.

Экономика Китая все же показывает признаки замедления: экспорт в феврале неожиданно упал на 18,1% (ожидания – рост на 7,5%). Падение экспорта привело к формированию дефицита внешней торговли в размере $23 млрд. На этом фоне власти КНР подтвердили намерения добиваться роста ВВП в 2014 году на уровне 7,5%.

Также в центре внимания рынков оставалась геополитическая напряженность вокруг Украины и России. Несмотря на это на рынке облигаций EM резко замедлился отток капитала: по данным EPFR отток за неделю составил $281 млн ($1,53 млрд неделей ранее). При этом доходность UST показала рост до 2,78% (2,61% неделей ранее), а индекс S&P500 обновил очередной исторический максимум. Доходность выпуска Russia-43 поднялась до 6,34% (6,11% неделей ранее).

УДАЧНЫЙ СТАРТ

Азербайджан привлек $1,25 млрд по итогам первого в истории страны размещения суверенных еврооблигаций. Объем заявок на приобретение облигаций составил более $4 млрд. Азербайджан, обладающий рейтингом инвестиционного уровня Moody's и Fitch, 10 марта разместил облигации с доходностью 5% и сроком до погашения 10 лет. Инвестиционные банки Barclays Capital, Deutsche Bank AG London и Citigroup были выбраны менеджерами правительства по осуществлению первой эмиссии евробондов.

***
Россия намерена разместить на внешних рынках несколько траншей евробондов в зависимости от ситуации, заявил заместитель министра финансов РФ Сергей Сторчак. Сторчак отметил, что это может быть два или более размещения. Ранее министр финансов Антон Силуанов говорил, что Россия может выйти на рынок внешних займов дважды, разместившись в долларах и в евро. Напомним, в 2013 году Россия разместила евробонды на общую сумму $7 млрд в сентябре. Бумаги были размещены четырьмя траншами: три транша в долларах на сумму $6 млрд и один в евро - на 750 млн евро.

ЛУКОЙЛ провел встречу с инвесторами в Лондоне для оценки потенциального спроса на еврооблигации. Объем размещения может составить от $500 млн до $1 млрд, но окончательное решение о выпуске бондов не принято. В ЛУКОЙЛе подтвердили проведение встречи с инвесторами 5 марта, отметив, что размещение маловероятно из-за текущей ситуации на рынках.

Скачать новый Cbonds Pipeline


Поделиться:

Похожие новости:
×