Присоединяйтесь к нам

Свяжитесь с нами (наш номер в мессенджерах: + 7 (921) 446-25-10)
×
Для отправки сообщения требуется регистрация.
Пожалуйста, перейдите в форму регистрации или авторизуйтесь на сайте.
×
Ваш запрос отправлен. В ближайшее время с вами свяжутся менеджеры Cbonds. Спасибо!

Украинский фондовый рынок: компании, акции, облигации, индексы на 25 января 2010 года

25 января 2010 | Finance

Индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС в пятницу, 22 января, просел на 15,73 пункта, или на 2,50% до 613,50 пунктов.

Объем торгов за день составил 13 366 762,75 грн., акциями наторговали 11 389 926,79 грн., гособлигациями - 1 976 835,96 грн.

Как сообщалось, в четверг, 21 января, индекс цен на акции в ПФТС просел на 1,74 пункта, или на 0,28% до 629,23 пунктов.

С начала года ПФТС-индекс повысился на 40,59 пункта, или 7,10% с 572,91 пункта.

Для справки, за 2009 год ПФТС-индекс вырос на 271,49 пункта, или 90,07% с 301,42 пунктов.

Вначале привычный антураж, на фоне которого и прошла пятничная, 22 января, сессия в ПФТС.

Во-первых, фондовые торги в Японии завершились 22 января 2010г. снижением сводного индекса Nikkei на 2,56%. Без оптимизма японские инвесторы восприняли новое предложение американских властей по снижению рисков банковской системы путем введения запрета на торговлю ценными бумагами за счет собственных средств или инвестирования в хедж-фонды и фонды частного капитала. Подобная инициатива может сильно снизить привлекательность инвестиций в высокорисковые активы и способствовать спаду на рынках таких активов .

Кроме того, участники рынка с пессимизмом отнеслись к опубликованным накануне данным китайской макроэкономической статистики. Китайский Госстат сообщил о росте экономики КНР в IV квартале 2009г. на целых 10,7% в годовом исчислении, что превысило как официальные целевые ориентиры властей, так и прогнозы аналитиков. Столь значительный рост ВВП Китая дает повод аналитикам опасаться, что ЦБ КНР в ближайшей перспективе может ограничить рост объема кредитования, чтобы предотвратить перегрев экономики.

Заявления американских властей вызвали падение цен на нефть, металлы и способствовали ослаблению курса доллара. Поэтому по итогам торгов наиболее заметно подешевели акции японских компаний-экспортеров, а также энергетических и горнодобывающих компаний. В частности, на 3,2% по итогам торгов подешевели акции крупнейшего в Японии производителя автомобилей Toyota Motor Corp., получающего около 31% выручки от продаж автомобилей в Северной Америке, а ценные бумаги ее ближайших конкурентов Honda Motor и Nissan Motor подешевели на 2,4% и 2% соответственно. На 2,6% подешевели акции второго в мире по величине производителя землеройного оборудования Komatsu Ltd.

Между тем на 4,2% подешевели акции крупнейшего японского экспортера нефти Inpex Ltd., а ценные бумаги Nippon Oil - на 3,2%. На 4,5% по итогам торгов подешевели акции крупнейшей японской торговой компании Mitsubishi Corp., получающей значительную часть прибыли от торговли металлами, а ценные бумаги конкурирующей с ней Mitsui & Co. подешевели на 2,9%. На 1,4% подешевели акции крупнейшего в мире производителя потребительской электроники Panasonic Corp.

По итогам торгов 22 января 2010г. индекс Nikkei 225 понизился на 277,86 пункта (-2,56%) - до 10590,55 пункта. Курс доллара к иене снизился по отношению к курсу предыдущего дня на 0,22 иены и составил 90,27 иены/долл.

Во-вторых, фондовая Азия закрывает сессию 22-го «в минусе» пятый день подряд. Сводный фондовый индекс АТР MSCI Asia Pacific потерял за день 1,3%, снизившись до 122,27 пункта. За неделю показатель потерял 3,5%. Японский индекс Nikkei 225 опустился на 2,6%, китайский Shanghai Composite - на 1%.

Как отмечает агентство Bloomberg, падению азиатских индексов способствуют опасения инвесторов, что Центральный банк КНР поднимет процентные ставки, а новые правила банковской деятельности, предложенные президентом США Бараком Обамой, подорвут восстановление американской экономики.

Цена акций китайских металлургических компаний Jiangxi Copper Co. и Aluminum Corp. of China Ltd. уменьшилась на торгах в Гонконге на 1,4% и 2,7% соответственно. Goldman Sachs понизил рейтинги акций этих компаний из-за растущих инфляционных рисков.

Котировки ценных бумаг ведущего горнодобывающего концерна мира BHP Billiton Ltd. упали на 2,3% на ожиданиях, что Австралия поднимет налог на разработку полезных ископаемых. Рыночная стоимость Rio Tinto Group сократилась на 3,5%.

Акции австралийской нефтяной компании Woodside Petroleum подешевели на 2,7%. Выручка компании в четвертом квартале упала на 23% по сравнению с аналогичным периодом 2008 года из-за снижения добычи.

Курс бумаг японской Toyota Motor Corp., крупнейшего автопроизводителя мира, опустился на 3,2% на фоне укрепления иены к доллару и евро. Кроме того, автоконцерн планирует отозвать 2,3 млн. автомобилей на рынке США из-за проблем с педалью акселератора.

В-третьих, фондовые биржи ЕС открылись 22-го с существенного падения. После первых 15 минут работы - к 10:15 Киева главный индекс Лондонской биржи потерял 0,34% своей стоимости, Франкфуртской - 0,52%, Парижской - 0,56%.

Тем самым на фондовом рынке Евросоюза продолжились потрясения, которые в четверг проявились на Уолл-Стрит, а в пятницу распространились на азиатские рынки, которые испытывают сильное падение. События вызваны неожиданно жесткой программой реформы американского банковского сектора, которую представил в минувший четверг президент США Барак Обама.

Она накладывает ограничения на размеры банка и на ряд операций. Мировые рынки сделали вывод о том, что администрация США намерена расчленить крупнейшие американские банки, а также лишить их возможности использовать в крупных количества привлекаемые средства на рискованные операции.

Финансовые круги готовятся к ожесточенному противостоянию банковского мира и правительства США.

Как 22-го стало известно, в ближайший понедельник в Лондоне пройдет чрезвычайная встреча министров финансов G7, на которой администрация США изложит детали плана реформы национального банковского сектора.

Однако пока план Б.Обамы вызвал мощный отток инвесторов от акций многочисленных банков, в том числе и европейских.

В-четвертых, торги на российском фондовом рынке начались 22-го со снижения котировок большинства голубых фишек. По состоянию на 10:00 Киева индекс ММВБ понизился на 0,85% - до 1423,65 пункта.
Индекс РТС опустился до отметки 1517,65 пункта, что на 0,81% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня. Снижение индекса RTS Standard составило в начале торговой сессии 0,71% - до 9919,93 пункта.

На ФБ ММВБ в лидерах падения на открытии оказались бумаги Сбербанка (-0,86%), ГМК "Норильский никель" (-1,08%), ВТБ (-1,08%), "РусГидро" (-1,74%), "Северстали" (-1,01%) и "Газпром нефти" (-1,16%). В РТС снижаются котировки Сбербанка (-0,82%), "Роснефти" (-1,08%), "Норникеля" (-1,46%), "Сургутнефтегаза" (-1,09%) и "Полюс золота" (-1,35%).

Поводов для негативного открытия российского рынка акций в пятницу нашлось немало.

В частности, без оптимизма восприняли инвесторы предложение американского президента Барака Обамы законодательно запретить банкам торговлю ценными бумагами за счет собственных средств или инвестировать в хедж-фонды и фонды частного капитала.

Кроме того, значительно понизились по итогам торгов накануне мировые цены на нефть. Официальные цены нефтяных фьючерсов ближайшего месяца поставки накануне составили: в Лондоне на InterContinental Exchange Futures Europe - IPE Brent Crude - $74,58 (-$1,74) за баррель; в Нью-Йорке на New York Mercantile Exchange - Light, Sweet Crude Oil - $76,08 (-$1,66) за баррель.

Гуру «Итогов» с одной стороны отметили, что цены на нефть упали до $75,8 за баррель на фоне падения загрузки американских НПЗ до рекордно низких уровней. На следующей неделе большинство аналитиков ожидают продолжения нисходящей динамики нефтяных цен.
22-го перед открытием российских площадок сложился негативный внешний фон.
Под давлением грозил оказаться банковский сектор на фоне обвала котировок американских банков после выступления Барака Обамы. 22-го стоило обратить внимание на отчетности McDonalds и General Electric, которые будут опубликованы до открытия рынка США. Ближайший уровень поддержки по индексу ММВБ находится на отметке 1410 пунктов, заключили наши эксперты.

Текущие сводки с торгов ПФТС однозначно дали понять: для нашего рынка акций пятница станет очередным, четвертым подряд, днем коррекции.


А сейчас привычный валютно-денежный фон пятничных, 22 января, торгов акциями.

Курс гривны на межбанковском валютном рынке после того как сохранился в четверг, в пятницу укрепился на 1 коп. до 8,09 UAH/USD.
Об этом сообщили участники валютного рынка.
По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,08-8,12 UAH/USD, ближе к 13:00 котировки снизились до 8,07-8,11 UAH/USD.
Большинство сделок, по оценкам участников валютного рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,09 UAH/USD.

С начала 2010 года курс гривны на межбанке снизился на 1,38% с 7,98 UAH/USD до 8,09 UAH/USD.

Как сообщалось, за 2009 год курс гривны на межбанке снизился на 0,38% с 7,95 UAH/USD до 7,98 UAH/USD.

За 2008 год курс гривны на межбанке снизился на 57,4% с 5,05 UAH/USD до 7,95 UAH/USD.

К «интимным подробностям» пятничной сессии.

В конце недели сделки по паре доллар США/Гривна открылись на уровне 8.0800/8.1200, и к 11:00 спрэд увеличился до 8.0675/8.1500. К 13.00 котировки составили 8.0661/8.1200, и на момент закрытия цены скорректировались на 8.0700/8.1200 (максимальный средний уровень составил 8.0867/8.1400 в 11:24, минимальный средний - 8.0550/8.1100 в 12:25).

НБУ продавал Евро физическим лицам на аукционе с ценой отсечения 11.3000.

Российский рубль котировался банками по 0.2715/0.2728, и, колеблясь в течение дня, к закрытию уровень цен понизился до 0.2705/0.2715.

Торги по Евро стартовали с отметок 11.4340/11.4906. К 11:00 котировки уменьшились (11.4178/11.4743) и на момент закрытия торговой сессии составили 11.3948/11.4654 (максимальный средний курс был зафиксирован в 10:02 (11.4380/11.4946), а минимальный средний - в 13:55 (11.3883/11.4589)).

На пятничном Depo рынке гривна overnight котировалась банками по 0.75/2.50%, доллар - по 1.0/3.0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 13.0/19.0% и USD: 5.0/9.0%.

К закрытию пятничной, от 22 января, сессии в Днепропетровске, на местном рынке наличных («черная» розница и мелкий опт) действовали следующие цены на работаемые валюты: доллар – 8,14/8,155 UAH/USD, евро – 11,50/11,58 UAH/EUR, рубль – 0,271/0,275 UAH/RUB.

По сравнению с предыдущим закрытием, спрос на розничную «зелень» просел на 1,0 коп., предложение стало ниже на столько же.

В течение сессии в пятницу спрос «зеленой» розницы стал ниже на 1,0 коп., предложение потеряло столько же.

В первую очередь надо акцентировать внимание на сохранение сменившегося накануне тренда на этом сегменте рынка с «бычьего» на «медвежий». Перемены, подчеркнем, начались на сутки ранее, чем на рынке «зеленого» безнала и, насколько нам представляется, стали следствием рутинных мероприятий дилеров рынка по обеспечению нормального уровня ликвидности.
Кроме того, на «зеленой» рознице процесс отката усугублялся доминированием клиентского приноса в течение большей части сессии.

Итак, в полном сообразии с традициями, «медвежий» тренд стал следствием того, что ликвидность на этом сегменте «неофициального» рынка наличных стала чуть похуже, а сами торги стартовали уже с самого открытия рынка (около 10.10 Киева) обслуживанием клиентского приноса «зелени».

Тренд на откат пополудни, после достаточно вялого течения торгов на фоне сохранявшихся цен открытия(8,150/8,165 UAH/USD), когда случилась достаточно протяженная пауза в работе этого сектора рынка.

Интересно отметить поразительный синхронизм курсовой динамики наличного и безналичного долларов — аккурат около 12.00 курсы «зеленого» безнала просели к уровню 8,07/8,10 UAH/USD, которыми де-факто и финишировали.

Собственно, это полуденное снижение действующих цен на рынке «зеленого» безнала и определило копеечный откат курса большинства сделок по доллару (с 8,10 четверга до 8,09 UAH/USD пятницы).

Не исключено, что подобные перемены в тренде межбанка стали одним из главных «катализирующих» откат наличной «зеленой» розницы и опта, факторов.

Возвращаясь к торгам «зеленой» розницей на рынке наличных Днепра, повторимся: уровнями 8,140/8,155 UAH/USD, сформировавшимися после полудня, розничный сегмент «черного рынка» наличных Днепропетровска и завершил сессию 22 января.

Остается добавить, что, несколько неожиданно сессия 22 января характеризовалась дополуденным доминированием клиентского приноса в сопровождении «вялой» («на троечку», как заметили дилеры) ликвидности. Последнее обстоятельство, полагаю, также является нарушением привычных представлений о валютном рынке: «обыкновенно» на откате обороты растут.

На финише торгов 22 января в Днепропетровске действовали «боевые курсы» для оптовых количеств наличной «зелени»: 8,140/8,155 UAH/USD.

Прежде всего, отметим откат котировок по сравнению с предыдущим закрытием: спрос стал ниже на 1,0 коп., предложение потеряло столько же.

Меж тем спрос на оптовые партии «зелени» в течение 22 января стал ниже на ту же копейку, предложение потеряло столько же.

Как и предыдущие торги, имевшие «медвежий» тренд, курсовые хроники среды на «зеленом» опте носили «откатный» характер. Как и на рознице, здешние дилеры были вынуждены вести перманентный поиск вариантов установления и поддержания на должном уровне ликвидности посредством варьирования ценами.

В отличие от четверговых торгов, констатировавших достаточно поздний (с 12.00 Киева) старт реальной деятельности на этом сегменте «черного рынка» наличных Днепра, в пятницу «зеленый» опт рапортовал о начале операций уже к 10.40, отметив полное отсутствие оборотов и по этому поводу начало интенсивных поисков дилерами оптимальных для ликвидности уровней. Собственно, направление поисков предсказать было не трудно: они начались с того, что уже в дебюте сессии предложение потеряло полкопейки: 8,15/8,16 UAH/USD. Помогло это мало, хотя эти уровни цен и продержались по послеобеденной сиесты, времени, когда исход пятничной сессии на торгах валютного межбанка не вызывал сомнений в «медвежьем» тренде.

Клиентский клиентская пассивность равно как и настроение на торгах «зеленым» безналом, стали главными причинами результирующего отката по обеим позициям оптового доллара на копейку в течение сессии 22 января.

Как и следовало ожидать, отсутствие реальной работы определило «аскетичность» пятничной внутридневной курсовой динамики оптового доллара: здесь не было никаких локальных максимумов или провалов курса, который ограничивался ползучим и очень аккуратным снижением.

Итак, в течение сессии 22 января на этом сегменте днепропетровской «налички» со слов дилеров, ликвидность была настолько низкой, что определить доминировавший тренд представлялось делом невозможным.

Оптовые партии остальных валют в пятницу к вечеру в Днепропетровске на местном рынке пытались работать по следующим курсам: евро – 11,50/11,55 UAH/EUR.

По сравнению с предыдущим закрытием, спрос на оптовый евронал просел на 3,0 коп., предложение потеряло 2,0 коп.

В целом, в течение сессии 22 января позиция «спрос» на участке оптового «евронала» потеряла 2,0 коп., предложение село на 5,0 коп.

Полагаю, за этот, достаточно заметный оптовый «еврооткат» наш рынок должен с одной стороны выразить признательность аналогичному тренду оптового доллара, к которому, собственно, привязан курс евро «в степях Украины», с другой – внутридневной динамике кросс-курса евро-доллар мирового форекса, где, стартовав 08.00 Киева (с отметки $1,412) шло укрепление евровалюты(а точнее, ослабление доллара из-за «наезда» президента США на «жирных банковских котов Уолл-стрит»), «отметившееся» на локальном дневном максимуме ($1,416) около полудня, после чего последовал откат, констатировавший сохранение уровня открытия($1,412) до самого финишу украинского валютного рынка (18.00 Киева), характеризуемого высоким уровнем волатильности и колебаниями в пределах коридора ($1,4100-$1,4135).

Интересно отметить достаточно оперативное отслеживание нашими игроками опта тренда мирового форекса. В частности, вышеупомянутый локальный максимум кросс-курса евро-доллар около киевского полудня был отражен аналогичным событием на оптовом рынке Днепропетровска, зафиксировавшем локальный экстремум (11,54/11,60 UAH/EUR)оптового «евронала» именно в это время.

Понятное дело, в контексте вышеупомянутых проблем с ликвидностью а также внутридневного отката курса оптового доллара, игроки, работавшие оптовый «евронал» были вынуждены его курсовой динамикой «соответствовать», иногда «играя на опережение».

Полагаю, шаткое положение евровалюты «в миру» из-за «греческого слабого звена» было весомым аргументом для аналогичного поведения евро «в степях Украины».

Впоследствии, двигаясь «параллельно» ценам «зеленого» опта, а также принимая во внимание курсовую динамику мирового форекса, оптовый евронал к финишу скорректировался до уровня 11,50/11,55 UAH/EUR.

Интересно отметить, что на финише здесь не было традиционного финального отскока по какой-либо позиции – уж больно удручающим было падение евро относительно доллара на мировом форексе в предыдущую сессию.

Оптовый рубль на закрытии – 0,272/0,275 UAH/RUB.

По сравнению с предыдущим закрытием, российская валюта по спросу не претерпела изменений, предложение потеряло 10 пунктов.

В отличие от предыдущей сессии, пятница констатировала приблизительное совпадение сюжета для оптового рубля, «вчерне» повторившего хроники оптового и евро. В частности, стартовав с уровней 0,272/0,276 UAH/RUB, «деревянный» к 10.40 «отметился» внутридневным размытым во времени (дл самого перерыва на обед) максимумом (0,2725/0,2755 UAH/RUB), который, впрочем, не принес особенного «счастья» участникам торгов, вынужденным признать: что относительное
постоянство – суть индикатор низкой популярности этой валюты на рынке Днепропетровска.
Кроме того, этим «сдержанным» отношением к цене «деревянного» «в степях Украины» рубль обязан откату стоимости барреля на мировом рынке «черного золота», который и является главной курсообразующей силой пары рубль-доллар на торгах в Белокаменной. Не секрет же, что мало кто сомневается в справедливости ярлыка нашего северо-восточного соседа, именуемого с известной поры «колоссом на нефтяных ногах».

Повторимся еще раз: со слов дилеров опта, ликвидность сессии от 22 января оказалась на «плинтусовом» уровне, одной из причин которого стали скверные погодные условия (обильный снегопад, трансформировавшийся в укрепление морозов), затруднившим внутри- и междугородные миграции «заинтересованных лиц» и, следовательно, провалив вместе с другими «обстоятельствами» общую ликвидность сектора.

Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 22 января в Днепропетровске пытались работать по выросшему на 2,0 коп. спросу и прибавившему 5,0 коп. с предыдущих торгов предложению.

Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 22 января по спросу потеряли 10 пунктов, по предложению стали ниже на 10 столько же.

У любителей подледного лова есть термин «глухозимье», характеризующий время года, как правило, со второй половины января, во время которого, измученная дефицитом кислорода рыба перестает брать практически на любую насадку.
Полагаю, на отечественно валютном межбанке мы дождались именно такого времени.
Апатия, усталость дилеров и их клиентов на фоне «невнятной» и противоречивой политики Нацбанка напрочь отбивают желание работать и бороться на валюту.

Скорее всего, регулятор, воспользовавшись подобным антуражем, определил для себя стратегию до второго тура президентских выборов: оставить «все как есть» и, стараясь вести дела с наименьшими потерями золотовалютных резервов дотянуть до 07 февраля и лишь потом, узнав у г-на Шаповалова кто победил («партия импортеров» или кгм… «бригада экспортеров») строить текущую политику(то есть, «ложиться») под победителя.
В пользу этого предположения свидетельствуют несколько обстоятельств: отсутствие реакции рынка безналичного доллара на очевидное «снятие вопроса» с гривневой ликвидностью. Об этом говорит динамика цен на гривневые кредиты overnight, индицировавшая откат (с четверговых 1,0/3,0% до пятничных 0,75/2,5% годовых).
Кроме того, «противоречивость» регулятора видна я недавнем его анонсировании своего выхода на торги валютного межбанка с долларовой интервенцией по курсу 8,01 UAH/USD, от которой Институтская безо всяких пояснений тотчас же отказалась, внеся сумятицу в умы участников и настроение торгов.
Складывается впечатление, что регулятор сам не знает что делать, предпочитая тактику забеременевшей по неосторожности гимназистки, наивно надеящейся, что «само рассосется».

В этом контексте валютный межбанк, резонно «пошел навстречу» регулятору, отказавшись в последних двух сессиях от резких изменений курса и предпочтя тактику ограничения участия в торгах.

Последнее обстоятельство не дает основания ждать значительного роста спроса на «зеленый» безнал, который, казалось бы, почти гарантировало рынку освобождение в понедельник-вторник (25-27 января) значительных (в общей сложности, около 4,645 млрд. грн.) сумм из «оков» нацбанковских депозитных сертификатов.

С наличным рынком приблизительно такое же положение дел, причем период глухозимья и отсутствие крупнообъемных операций сопровождается объявленной регулятором кампании по замене ветхих купюр, автоматически к уже имеющимся сложностям с ликвидностью добавив эту «головную боль», чреватую спорадически возникающим ситуативным гривнедефицитом.

Очевидно, складывающееся положение дел, когда рынок наличных ограничивается операциями розницы и очень мелкого опта, уместно назвать квазибоковым трендом.
Право на этот термин дают безуспешные пока попытки дилеров опта реанимировать нулевую ликвидность на фоне относительно нормальных оборотов у розницы, где, подтверждая нашу гипотезу о «боковике» худо-бедно обслуживаются клиентские и спрос и принос.

Очевидно, новая неделя таким сюжетом и откроется. В пользу предположения свидетельствуют апатия на торгах валютного межбанка и нежелание регулятора, как, впрочем, и солидных субъектов рынка, что-либо менять до начала следующего месяца.

Ну а теперь, по позапрошлогодней традиции, поинтересуемся, как поторговали 22 января в процессе пролонгации вернувшегося 19 января «медвежьего» тренда сопровождаемой изрядным (-2,50%) откатом главного индикатора бумагами наиболее «популярных» торгуемых) в ПФТС отраслей.

В результате проверки выяснилось нижеследующее:

А) Машиностроение – в пятницу единственная работавшаяся бумага сектора (натурально, это была Мотор Сич) просела в цене;

Б) ГМК – 22 января из 7-ми торговавшихся бумаг сектора одна подорожала, шесть откатились в цене;

В) ЭНЕРГО – все из четыре торговавшиеся акции сектора подешевели.

Таким образом, в «рейтинге оптимизма» у нас снова в лидерах «вечновторой» ГМК, бумаги которого «спроворили» индекс оптимизма» на уровне 14,29%. Он и занял верхнюю строчку итоговой таблицы.

«Серебро» и «бронзу» нынче поделили энергетики и машиностроители – их акций не хватило потенциала, чтоб оторвать индикаторы от нулевой отметки.

В секторе машиностроения «героем пятницы» была Мотор Сич, акции которой просели в цене на 0,46% при ликвидности 1 893 974,39 грн.

В секторе «ЭНЕРГОфишек» генерация «дружными рядами» 22-го корректировалась при внушительных потерях цен: Центрэнерго(-2,76%), Днепрэнерго(-2,27%), Донбассэнерго(-5,19%) и Западэнерго(-4,94%) при ликвидности состоявшихся по ним сделок на сумму 1 134 132,80 грн., 741 675,00 грн., 471 230,00 грн. и 16 249,95 грн. соответственно.

Резкое падение цен сектора «ЭНЕРГОфишек» вполне согласуется со значением (-2,50%) индикатора, случившееся в четвертых раз подряд.

Пришел черед пятничного лидера, акций ГМК. Первое место рейтинга последним обеспечили выросшие в цене на 2,31% акции ИНТЕРПАЙП НДТЗ, сделки с которыми составили 603 750,00 грн.
Остальные бумаги сектора дружно теряли в цене: Алчевский меткомбинат (-4,56%), Азовсталь(-3,68%), ЕМЗ(-1,80%), Авдеевский КХЗ(-3,84%), Конструкционные материалы(-0,16%) и Ясиновский КХЗ(-6,30%) при ликвидности состоявшихся по ним сделок на сумму 1 887 637,50 грн., 877 057,10 грн., 845 739,30 грн., 550 021,61 грн., 107 014,96 грн. и 58 050,00 грн. соответственно.

Ну а сейчас в заключение отраслевого обзора краткая сводка о пятничной торговле банковскими бумагами, результаты которой имеют важное значение для определения общего состояния дел нашего рынка акций. Как и прежде, здесь нынче радоваться нечему.

АБ «Форум» 20-го приподнялся в цене на 0,60% при ликвидности состоявшихся по нему сделок на сумму 13 340 грн.

Откатившимися на 2,50% бумагами Аваля наторговали 30 520 грн.
Укрсоцбанк в пятницу просел на изрядные 3,92% при ликвидности случившихся по нему сделок на сумму 18 632 грн.

В целом же, как и до Нового года, особыми «откровениями», за исключением очередной пролонгации «медвежьего» тренда на пятничной сессии наши бумаги не радовали и не удивляли. Даже часть неоднократно цитируемой «системы ценностей» – ценовая статистика предыдущих сделок плюс профильная статистика производства в предыдущем месяце и в январе-декабре-2009, игнорировалась участниками, предпочитавшими ориентироваться исключительно на статистику предыдущих торгов.

В-третьих, вопреки традициям (пролонгация «медвежьего» ралли на фоне снижения цен на акции, как правило, сопровождается ростом ликвидности) обороты сессии 22 января едва заметно (-0,52%) просели. Стало быть, ликвидность торгов на рынке акций 22 января по сравнению с предыдущими стала ниже, просев с отметки 11 448 670,29 грн., до уровня 11 389 926,79 грн.

В-четвертых, вышеупомянутое снижение оборотов сопровождалось прогнозированным сужением (-15,38%) ассортимента работавшихся акций. Если в четверг 21-го, работалось 26 акций, пятница, 22-е, «ознаменовалась» торговлей 22-ия акциями отечественных предприятий.

Из этих 22-х реально торговавшихся 22 января акций, цена последней сделки выросла у одной, одна акция не изменились в цене, 20 бумаг подешевели.

Стало быть, в «демократическом» варианте подведения итогов торгов, когда учитывается цена последней сделки всех без исключения торговавшихся бумаг, настроение нашего рынка акций 22 января оказалось на 4,55% «бычьим», «конформисты» заняли такую же нишу в 4,55%, «медведям» достался изрядный участок в 90,91%.

Полагаю, налицо качественное, то есть, приблизительное, соответствие полученных процентов значению (-2,50%) пятничного дневного обвала главного индикатора.

В этом контексте напомним, что предыдущие, 21 января, торги, дав в «демократическом» варианте расклад («быки» - 23,08%, «конформисты» - 19,23% и «медведи» - 57,69%) вызвали более благосклонный комментарий: полученные проценты пребывали в гармонии со значением (-0,28%) четвергового миниотката ПФТС-индекса.

Меж тем, пожалуй, самая пора поинтересоваться, что происходило на фоне пятничной пролонгации «минусового» ралли и провала ПФТС-индекса на 2,50% с «голубыми фишками».

Вначале отметим очередную смену концепции и возвращение в сектор более привычного «фишкам» норова, который выражается в нежелании следовать общерыночным тенденциям. В частности, пятничное сужение ассортимента работавшихся акций на 15,38% было проигнорировано «элитой»: если накануне, в четверг, 21 января, работались 13 «фишек», в пятницу, 22-го, на работу вышли уже 15 представителей «элиты».

Из этих 15-ти реально торговавшихся 22-го «фишек» цена последней сделки выросла лишь у одного ИНТЕРПАЙП НДТЗ(+2,31%); оставшиеся 14 «фишек» понесли потери: Азовсталь (-3,68%), Донбассэнерго (-5,19%), Авдеевский КХЗ(-3,84%), Западэнерго(-4,94%), ЕМЗ(-1,80%), Укрнефть(-3,14%), Центрэнерго (-2,76%), Мотор Сич(-0,46%), Ясиновский КХЗ(-6,30%), Днепрэнерго(-2,27%), Алчевский МК(-4,56%), Аваль (-2,50%), Укртелеком(-1,10%) и Укрсоцбанк(-3,92%).

Таким образом, в секторе элитных бумаг, по итогам торгов 22 января сложился расклад («быки» - 6,67% и «медведи» 93,33%), который, полагаю, пребывает в качественном, то есть, приблизительном, соответствии значению (-2,50%) пятничного дневного провала главного индикатора.

В этом контексте напомним, что предыдущая, 21 января, торговля «фишками», дала
расклад («быки» - 23,08% и «медведи» 76,92%), который также приблизительно соответствовал значению (-0,28%) четвергового дневного миниотката ПФТС-индекса.

Стало быть, согласно результатам торгов, основные украинские индексы 22-го снова зафиксировали спад. Индекс ПФТС упал на 2,50%, до уровня 613,50 пункта; индекс UX, рассчитываемый «Украинской Биржей», опустился на 2,46%, оказавшись на уровне 1600,11 пункта.

Индекс ПФТС перманентно снижался на торгах в пятницу. И, хотя объемы торгов заметно упали, это не помешало серьезному снижению. При этом лишь один эмитент сумел закончить торговую сессию «в плюсе».

«Украинская Биржа» в очередной раз продемонстрировала снижение, на этот раз более серьезное: индекс начал падать с открытия и уже 13:30 Киева «медведи» «продавили» его ниже психологического уровня, однако игроки на повышение не были готовы настолько сильно сдавать свои позиции, в результате чего, индикатор торговых операций скорректировался до уровня 1600 пунктов. Зарубежные торговые площадки продолжили падение, подогревая «упаднические» настроения на фондовом рынке Украины.

Наибольшее снижение в пятницу продемонстрировал индикатор нефтегазовой отрасли (-2,26%). Максимальный рост зафиксирован индексом трубной промышленности (+1,17%).

Как мы уже намекнули выше, распродажи на украинских фондовых рынках имели место на фоне падения фондовых индексов в различных точках мира. Основным катализатором распродаж на мировых фондовых площадок стали заявления президента США Обамы относительно намерений ограничения размеров финансовых институтов страны и объемов их торговых операций.

Напомним, что Президент США Барак Обама объявил о новых ограничениях на бизнес крупных коммерческих банков. Вслед за предложением ввести специальный налог на банки для возмещения потерь государства от программы TARP Б.Обама, усиливающий свою критику в адрес «жирных котов» с Уолл-стрит, анонсировал новые меры, которые, по замыслу Белого дома, позволят уменьшить системные риски от финансовых игр и предотвратить повторение кризиса.

Уверенное падение котировок украинских акций было спровоцировано негативными внешними новостями. Торги в США накануне завершились значительным снижением основных индексов, азиатские площадки находились в «красной зоне», на российском рынке инвесторы также фиксировали прибыль. Украинский рынок не стал исключением и в течение всего торгового дня акции опускались ниже под сильным давлением продавцов.

Полагаю, отсутствие новых стимулов к покупкам украинских акций на фоне мирового негатива располагает к движению нашего рынка в боковом тренде с тенденцией к снижению.

Торги на УБ в пятницу, как и ожидалось, открылись гэпом вниз, и в течение всего дня проходили в отрицательной зоне. Негативный внешний фон укрепили позицию инвесторов в стремлении зафиксировать полученную прибыль.

Украинские фондовые площадки на негативных новостях из Америки 22 января закрылись в «красной зоне». Негативная динамика наблюдалась и на европейских фондовых биржах. Причиной для снижения послужило заявление Барака Обамы о предстоящем внедрении мер по ограничению бизнеса коммерческих банков. С целью не допустить повторения кризиса Обама планирует запретить коммерческим банкам владеть хедж-фондами и фондами прямых инвестиций.

Среди важных новостей следует подчеркнуть, что Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) ухудшил прогноз падения валового внутреннего продукта (ВВП) Украины в 2009 году до 14,5% с 14%.

А вот прогноз роста ВВП страны в 2010 году сохранен на уровне 3%. Помимо того, ЕБРР ожидает роста экономики Украины в 2011 году также на 3%.

Украина, вероятно, начнет выходить из глубокого спада 2009 года как только политическая ситуация стабилизируется.


В заключение конспективно о недельной торговле нашими акциями.

Истекшая пятидневка (18 – 22 января) констатировала смену вернувшегося на наш рынок в новом году «бычьего» тренда, что материализовалось в недельном откате ПФТС-индекса на 11,53 пункта или 1,84%(индикатор просел с уровня 625,12 до отметки 613,59 пункта). Обороты торгов за неделю составили 60,34 млн. грн.

Для справки, предыдущая неделя (11 – 15 января) сохранила вернувшийся на наш рынок в новом году «бычий» тренд, что материализовалось в недельном приросте ПФТС-индекса на 30,32 пункта или 5,1%(индикатор вырос с уровня 594,8 до отметки 625,12 пункта). Обороты торгов за неделю заметно выросли, составив 74,44 млн. грн.

К полудню понедельника 25 января, для нашей ПФТС сложился следующий антуражик.

Во-первых, за первые 30 минут торгов на бирже в Токио в понедельник основной индекс Nikkei, отражающий котировки 225 крупнейших компаний страны, упал на 141,87 пункта (1,34%), достигнув уровня в 10 448,68 пункта. Индекс широкого спектра Topix теряет 9,37 пункта и составляет 931,57 пункта.

На настроения игроков повлияли усиление иены, а также итоги торгов в США в пятницу, которые снова завершились серьезным падением фондовых индексов. Обеспокоенность инвесторов вызывают перспективы мировой экономики, а также возможность ужесточения правил регулирования деятельности банковского сектора.

Иена в 03.10 Киева торгуется на уровне ¥90,01 - ¥90,04 (-¥0,41).

Во-вторых, торговые площадки Китая в понедельник, 25 января, открылись падением котировок.
Так, в континентальной части страны композитный индекс крупнейшей в Азии Шанхайской фондовой биржи упал на 0,41%, композитный индекс Шэньчженьской биржи потерял 0,39%.
Индекс Hang Seng в Гонконге уменьшился до 20 451,75 пункта, потеряв 274,43 пункта или 1,32%.

На настроения игроков повлияли итоги торгов в США в пятницу, которые снова завершились серьезным падением фондовых индексов. Обеспокоенность инвесторов вызывают перспективы мировой экономики, а также возможность ужесточения правил регулирования деятельности банковского сектора.

На Токийской бирже по итогам утренней сессии индекс Nikkei упал на 127,43 пункта (1,2%) и составляет 10 463,12 пункта, индекс Topix потерял 8,57 пункта.

В-третьих, азиатские фондовые биржи в понедельник, 25 января, демонстрируют уверенное падение котировок на фоне итогов торгов в США на прошлой неделе, цен на нефть и металлы, а также влияния усиления курса иены по отношению к доллару.

Напомним, что торги в США в пятницу снова завершились серьезным падением фондовых индексов. Обеспокоенность инвесторов вызывают перспективы мировой экономики, а также возможность ужесточения правил регулирования деятельности банковского сектора.

На 04.20 Киева акции Honda Motor Co., 42% продаж которой приходится на страны Северной Америки, потеряли 1,1%. Бумаги Sony Corp. (пятая часть продаж приходится на США) упали на 1,9%. Капитализация BHP Billiton Ltd., крупнейшей горнорудной компании в мире, снизилась на 1,5% в Сиднее после снижения цен на нефть и золото в Нью-Йорке 22 января.

Индекс Азиатско-Тихоокенского региона MSCI потерял 0,8% и составил 121,47 пункта на 10:17 утра в Токио, продемонстрировав снижение шестой день подряд - за эти дни индекс упал на 4,2%.

Австралийский индекс S&P/ASX 200 упал на 0,6%. Новозеландский NZX 50 уменьшился на 0,3%. Индекс Straits Times в Сингапуре снизился на 0,5%.

На Токийской бирже по итогам утренней сессии индекс Nikkei упал на 127,43 пункта (1,2%) и составляет 10 463,12 пункта, индекс Topix потерял 8,57 пункта.

Иена к 04.20 Киева торгуется на уровне ¥90.05 - ¥90.08 за один американский доллар (-¥0,37). В то же время индекс Сеульской биржи KOSPI на данный момент упал на 0,76% - 12,88 пункта и составляет 1 671,47 пункта.

В Китае композитный индекс крупнейшей в Азии Шанхайской фондовой биржи вырос 0,25%, композитный индекс Шэньчженьской биржи набрал 0,34%. Индекс CSI 300, отражающий ход торгов на двух площадках континентального Китая уменьшился на 0,08%. Индекс Hang Seng в Гонконге достиг 20 613,16 пункта, потеряв 0,55% или 113,02 пункта.

В-четвертых, торги на российском фондовом рынке начались сегодня с незначительного снижения котировок большинства «голубых фишек». По состоянию на 10:00 Киева индекс ММВБ понизился на 0,47% - до 1403,69 пункта. Индекс РТС опустился до отметки 1477,14 пункта, что на 0,83% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня. Снижение индекса RTS Standard составило в начале торговой сессии 0,28% - до 9749,28 пункта.

На ФБ ММВБ в лидерах падения на открытии оказались бумаги Сбербанка (-0,62%), Газпрома (-0,67%), ВТБ (-1,12%), ЛУКОЙЛа (-0,77%), "РусГидро" (-1,06%) и "Уралкалия" (-0,92%). В РТС снижаются котировки компаний нефтегазового и финансового секторов.

Гуру «Итогов» обращают внимание, что нефтяные фьючерсы торгуются вблизи отметки $74,6 за баррель. Всю прошлую неделю цены на нефть находились под давлением негативной динамики фондовых рынков и укрепляющегося доллара.

На новой неделе привязка нефтяных цен к динамике рынков акций в значительной степени сохранится, считают наши эксперты.

25-го в 17:00 Киева будет опубликована статистика по продажам домов на вторичном рынке в США. В настоящий момент инвесторы уделяют повышенное внимание макроэкономическим данным, поскольку в последнее время появляются признаки замедления экономики после роста показателей на протяжении нескольких месяцев. Ближайший уровень сопротивления по индексу ММВБ расположен на отметке 1440 пунктов, поддержка – 1400.

В свою очередь автор напоминает: в конце прошлой недели торги на американских биржах вновь завершились падением индексов. Три обвальные сессии подряд - это сигнал на перелом растущего тренда, да

Поделиться:

Похожие новости:
×