Календарь первичного рынка: Хоум Кредит энд Финанс Банк, СУЭК-Финанс, Норильский никель
Благоприятная текущая конъюнктура долгового рынка способствует росту активности на первичном рынке корпоративных облигаций. Ставки снижаются, интерес инвесторов к новым размещениям сохраняется. На прошлой неделе прошло доразмещение Московской области, а также book-building новых выпусков РН Банка и Икс 5 Финанс. Московская область доразместила выпуск 2017 года в объеме 12,5 млрд руб., увеличив номинальный объем выпуска в обращении до 25 млрд руб. В ходе маркетинга цена повышалась трижды, составив в финале 100,4% от номинала (доходность к погашению через 3 года 7,45% годовых) при ориентире цены не ниже 100% изначально (доходность 7,71%). Спрэд к G-кривой составил 77 б.п. Книги по выпускам РН Банка и Икс 5 Финанс также сформированы ниже заявленных эмитентами ориентиров ставки купона на 15 и 5 б.п. соответственно. |